作者简介：陈方明，易津资本创始人，同时创立了专注电动重卡的博雷顿科技。作为有超过十年风险投资经验的专家，在新能源、新材料领域做了深厚布局。他着眼于高精尖技术，聚焦新能源领域的硬科技，投资过常州聚和，拉普拉斯，凯世通，南通天盛，杭州瞩日等一大批新能源企业。陈方明是上海市五一劳动奖章获得者，他创立的博雷顿获得了高新技术企业、高新技术成果转化、市重点人工智能示范项目、高端装备首台套、交通部国家级行业研究中心、上海市专精特新项目等一系列名号和荣誉。
题记：光伏+储能将成为未来全球最主要能源来源
习主席9月22号宣布2030年中国碳排放达峰，2060年中国实现碳中和承诺，吹响了全球能源转型的号角。日韩、欧盟、巴西、智利等国家也已经明确立法或宣誓碳中和。2020年12月12号是巴黎协定5周年，新一届美国政府也将重返巴黎协议。
遏制碳排放，共建美好家园，新能源革命是大势所趋。同时，超大型的企业，尤其是传统能源企业像BP、壳牌、国家能源集团、上海电气也在加速绿色战略转型。在此背景下，传统能源企业加速向新能源企业转型，而储能也顺势成为产业焦点。譬如松下正计划在2021年将其与特斯拉的合资工厂Giga factory 1扩产10%至39 GWh，并考虑与挪威国家石油公司（Equinor）、挪威海德鲁电解铝厂（Hydro）在挪威新建一家大型合资电池工厂。上海电气电站集团与国轩高科成立上海电气国轩，主攻储能及动力电池方向。
传统能源公司态度发生大逆转，BP公司发布的2020版世界能源展望报告，将光伏列为未来最主要的能源。
在未来20年，明确的技术路线表明人类要摆脱化石能源依赖，人类有史以来第一次真正有机会实现能源自由，新能源也将成为最便宜的能源，这将会延伸出大量的时代机遇、催生一批伟大的公司。
汽车、工程机械，船舶等典型能耗大户，都在全面往电动化转型。
狂飙的新能源汽车资本市场
以Tesla、蔚来NIO为代表的新能源汽车股直线狂飙，尤其以NIO蔚来为例，一年多时间涨幅超过40倍。新能源汽车的局面从濒临死亡迅速扭转，蔚来的“斌哥”从2019年“最惨的人”成为2020年资本市场最受青睐的哥，资本市场不缺传奇，缺乏洞见和超前思维。
过去一年，新能源汽车走了一把180度逆转行情，Tesla市值超过7500亿美金，远远超过丰田+大众+宝马+奔驰+福特+通用的总市值；NIO蔚来，比亚迪也接连市值超过奔驰，全球汽车市值排名前十企业，中国独占三席。几年前传统势力还是非常傲慢，他们连Tesla都不放在眼里，更别说其他造车新势力了；今日传统势力的市值连新势力的尾灯都看不到了。因果其实早已种下，昔日柯达，诺基亚的故事反复登场，套用股市经典的理论就是历史会重演；传统势力尾大不掉，决策缓慢，效率低下，没有创新土壤，也很难包容失败，内卷十分严重。
全球汽车行业2020年销售车辆约9000万辆，其中约2000万辆为商用车，约7000万辆为乘用车。
以中国市场为例：中国2020年全年汽车销售约2600万，其中约2100万辆乘用车，500万辆则为商用车，分为轻卡，中卡，重型卡车。Tesla，NIO蔚来等专注于乘用车市场，斯堪尼亚，解放等则专注于商用车市场。2020年中国市场重型卡车销售突破160万辆，增幅和产量均大幅领先全球，保有量达到850万台，轻卡、中卡保有量超过2000万台，合计接近3000万台。
2020年中国新能源汽车市场格局下，动力电池出货量预计66GWH，其中乘用车预计消耗50GWH，出货量为百万台级别，后续增长每年约30-50%；轻卡及大巴车消耗15GWH，出货量十万台级别，后续几乎无增长，略微下滑；电动重卡及工程机械约1GWH，出货量千台级别，后续将成指数级增长。随着动力电池产量扩大及成本的继续降低，基于完全市场化且想象空间巨大的储能及重卡，工程机械的电动化处于爆发的前夜。
储能及重卡、工程机械市场空间测算
重卡保有量超过850万台，适合于电动化的场景为大宗物资运输，建筑砂石料，煤炭，铁矿等大宗商品运输。该场景传统车辆排放标准低，运输半径一般在150公里内。粗略计算，以单车配置电量约为300KWH度电，100万辆全部替换需要300GWH锂电池。
工程机械保有量超过800万辆，其中装载机约200万辆，挖机约200万辆，叉车350万辆，其他约100万辆；装载机、叉车的电动化率可以超过80%。装载机配置电量为2-300KWH电，80%替换约400GWH锂电；叉车一般为15-30KWH电不等，80%替换约50GWH，装载机的电动化约等于叉车电动化的10倍市场空间。
重卡的电动化诞生了Nikola，该公司市值约60亿美金（无主营收入）；叉车的电动化诞生了普拉格能源(PLUG)，市值更是达到308亿美金，是全球最大叉车集团杭叉市值的近12倍，他们累计生产大约万台氢燃料电动叉车。电动装载机的单价也远大于电动叉车，整体市场规模是叉车的10倍。
对比传统工程机械巨头卡特彼勒1000亿美金的市值，工程机械领域一定会出现“电动版Tesla”，市值超过卡特彼勒是非常值得期待。
2020年全球动力电池装机量为137 GWh，同比上升了17%。前三强的市场份额集中度在提高，从2019年的62.4%升至65.2%。
2021年中国市场预测：
电动乘用车出货150万台，平均装备55KWH电池，约82.5GWH电池出货量；轻卡及大巴车数量略有下滑，但单车电池装配量增大，则总装机量达到15GWH；重卡及工程机械突破1.5万台，平均装配电量300KWH，总装机量达到4.5GWH，储能装机量达到5GWH，合计达到9.5GWH。统计下来，中国全年电池出货量有希望达到107GWH，较2020年增长65%。全球动力电池装机量预计为210 GWh，较2020年增长53%；2021年细分场景增长将以重卡及工程机械增长最为迅猛，同比达到350%增长速度。
2025年中国市场测算：
预计到2025年，新能源乘用车突破400万辆大关，单车平均装机70KWH，总装机量280GWH；电动重卡突破10万台，单车装机350KWH，总装机量达到35GWH；装载机突破20万台，单车装机350KWH，总装机量达到70GWH，合计达到105GWH，储能达到100GWH。乘用车市场电池装机量约等于重卡，工程机械，储能；考虑到重卡，工程机械3-5年一个周期需要更换电池，乘用车10年一周期，则两大领域长期的电池使用量接近，也接近于该两大行业在燃油车时代的格局，乘用车的总体燃油量约等于重卡加工程机械。
SNE预计，2025年全球电动汽车对动力电池的需求量将达到1163 GWh，中国占比近40%，2030年将达2963 GWh。
2030年猜想：考虑到时间长远，得从全社会的新能源化，电动化来看待2030年的巨大机会
2030年，以光伏+储能+氢气为代表的新能源将颠覆整个传统能源生产的格局
这里不难看出高瓴重仓CATL、隆基后迅速引爆了锂电和光伏两大新能源基石行业的龙头企业。宁德时代市值接近10000亿，Tesla突破7500亿美金，隆基超过4000亿。
全面颠覆传统能源需要解决的问题
实现低成本光伏+低成本储能，综合成本低于火电，这就是高瓴重仓的理由。光伏的系统成本已经降到3元/W，遥想2007年系统成本达到60元/W，13年时间，成本降到5%；磷酸铁锂储能系统降到1.5元/wh，充放次数可以达到5000次。2025年光伏系统成本有望降到到2.2元/W，摊到25年折旧加财务成本，1500小时/年发电小时数，度电成本0.1元每度电；储能系统成本1元/WH，充放次数10000次，按15年折旧，度电存储成本0.1元每度，算上财务成本0.13元每度；光伏+储能系统成本0.23元/kw，2030年成本有望降到0.15元每度电以内，横扫所有化石能源。
在电动化的趋势下，全球范围内2020年电力总需求约30万亿度，2030年需求约45万亿度，拉长到2040年约70万亿度电。
2030年大概率可以看到下面的场景：光伏+储能可以占领全球电力市场的20%，约9万亿度电，按全球范围发电条件来看，平均1250小时的光伏年发电量可以期待，1GW（100万千瓦）装机量约12.5亿度电，那么9万亿度电，需要总装机量7200GW，覆盖约7万平方公里的地面和屋顶。预测地面光伏系统成本在2025年降至2.2元/W（组件1元/W），2030年降至1.8元/W（组件0.8元/W）。
截止2020年底全球光伏总装机量约750GW，未来10年增长6450GW，巨大增幅足够让人心潮澎湃。
储能市场配比：
2030年，9万亿度电最少需要20%储能，1.8万亿度电储能，平均每天充放1.2次计算，工作按300天计算，需要1.5万亿KWH储能，需要50亿KWH储能装机量，约5000GWH。对比下2021年预测，全球储能近10GWH，保有量不超过25GWH，十年时间增长200倍，储能市场同样波澜壮阔、激动人心。
再拉回到汽车市场，2021年全球新能源汽车保有量大概率超过1000万台，中国占50%以上。2030年新能源乘用车全球保有量超过20000万台，按每台车平均60KWH计算，动力电池需求量约12000GWH。
商用车的电动化，以重卡+工程机械为例计算，约2000万台，电池总装机量达到6000GWH。
2030-2040年将是氢燃料发展最迅速的10年，氢燃料与锂电市场并驾齐驱，届时风光储联合制氢将大行其道，传统能源企业将全面转型新能源。
未来的新能源中心，会是谁？美国，中东，还是中国，需要思考。中东还有机会成为新能源的中心吗？
总结：新能源未来将用20年去改变全球能源格局，走过传统化石能源200多年走过的道路；这20年在细分的各个领域都将诞生一批足够伟大的企业。我们能参与到大行业变革中，幸哉！
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